rofits Two Views 

BUSINESS OBJECTIVES

As we stated above, businesses must achieve their 
objectives to remain in operation. Lists of business 
objectives generally include such factors as profit, 
survival, growth, and social responsibility.

Survival, Growth, and Social Responsibility

Survival is an obvious objective. Other objectives can be 
accomplished only if the business enterprise survives.

Growth is an objective because business does not stand 
still. Market share increase, personal and individual 
development, and increased productivity are important 
growth objectives. The growth of Compaq Computer and Wal-
Mart to multibillion-dollar enterprises is often used as an 
example of business success accomplished through growth.

In recent years, meeting social responsibilities has been 
recognized as an important objective. Businesses, like each 
person in society, must accept their responsibilities in 
areas such as pollution control, eliminating discriminatory 
practices, and energy conservation. Examples of new 
corporate acceptance of social responsibilities appear 
almost daily in the media, such as:

Du Pont pulling out of a $750 million-a-year business 
because of some fear that it may harm the earths 
atmosphere.

McDonalds, which produces millions of pounds of paper and 
plastic waste annually, becoming a crusader for recycling. 
(In late 1990, the company announced that it would no 
longer use plastic containers.)

3M investing, beyond what the law requires, in pollution 
controls for its manufacturing facilities.