（三）名词解释

1. 金融风险

2. 金融安全

3. 金融危机

4. 系统性金融风险

5. 非系统性金融风险

（四）判断分析题

1．风险就是事态变化的不确定性。

2．金融风险具有收益性特点。

3．风险管理是一个动态的过程。

4. 金融风险只发生在个别国家，不会波及到其他国家。

5. 风险与不确定性是同一个概念

（五）简答题

1. 金融风险的含义。

2. 风险转移的方法及基本含义。

3．投资风险的成因。

4．金融风险的表现形式。

5．金融脆弱性理论主要有哪些.

（六）论述题

１．怎样理解系统性金融风险与非系统性金融风险之间 的联系和 区别。

２．对经济全球化状况下金融安全问题的思考。

参考答案

（一）单项选择题

 1.D  2.B  3.C  4.C  5.B  6.B  7.A  8.A  9.B  10.C

11.D  12.C  13.D   14.E   15.A

（二）多项选择题

1.ABC     2.ABCDE    3.BCDE     4.CDE     5.BCDE

6.ACDE    7.CDE      8.CD        9.ABDE   10 .CDE

（三）名词解释

1．金融风险是指在一定条件下和一定时期内，由于金融市场各种经济变量的不确定性造成结果发生的波动，并导致行为主体遭受损失的大小以及这种可能性发生的大小。损失发生的大小与损失发生的概率是金融风险的核心参量。

2．金融安全是保持金融系统运行与金融发展不受内外各种因素根本性威胁和侵害的状态，凭借各种手段把金融风险控制在可能引致金融危机的临界状态以下，确保正常的金融功能和金融秩序

3．金融危机是指一个国家的金融领域已经发生了严重的混乱和动荡，并在事实上对该国银行体系、货币金融市场、对外贸易、国际收支乃至整个国民经济造成了灾难性的影响。

4．系统性风险是指因外部客观环境发生变化，金融参与者自身不能控制的一些因素所引起的投资报酬的变化，如石油危机、战争、经济衰退等事件的发生所带来的风险。

5．非系统性风险 主要是指资金借贷或经营者因自身经营管理不善或受投机因素的干扰，或因自身心理预期的失误等因素引起的金融风险，如证券市场的投机大户操纵行情而引起的金融风险。

（四）判断分析题

１.错误。不确定性是指结果发生的不确定性，这种不确定性既可能有利于行为主体也有可能不利于行为主体，只要结果存在波动，不确定性就存在；风险则是指不利结果发生的可能性。

２.正确。金融风险的价值在于产生相应的收益。从这个意义上，对风险管理的目的在于将风险区别对待，要求承担了特定的风险种类和风险量的资产产生相应的效益。承担的风险愈高，预期的收益相对也愈高。　

３.正确。风险管理是一个动态的过程，外部条件的变化或分析对象自身的变化，都有可能需要重新评价原有的风险管理方案并做出相应的调整。

４.错误。经济的全球化趋势使得金融的风险范围也超越了国界。国际间资本的流动使金融危机在全世界范围内的蔓延具有了可能性。

5.错误。不确定性是风险的必要条件而非充分条件。

（五）简答题

1.所谓金融风险，是指在一定条件下和一定时期内，由于金融市场中各种经济变量的不确定造成结果发生的波动，而导致行为主体遭受损失的大小以及这种损失发生可能性的大小，损失发生的大小与损失发生的概率是金融风险的核心参量。

对金融风险含义的思考还应包括：金融资产价格的变动，预期收益率发生的偏差，以及在融资活动中由于决策失误，客观情况变化或其他原因使资金、财产、信誉遭受损失的可能性。

2.风险转移是指付出一定的代价，将风险转移给他人的风险管理策略。其主要方法有：

（１）套期保值：是指一个已存在风险暴露的实体力图通过持有一种或多种与原有风险头寸相反的套期保值工具来消除该风险。

（２）保险：是指管理风险的个人或企业，通过支付保险费来转移风险，以避免可能的损失。

（３）分散投资：这是一种较常用的风险转移方法，即不要把鸡蛋放在同一个篮子里。分别购买股票、债券、或投资基金等，都可以达到风险转移的目的。

3..引发金融市场投资风险的因素很多，主要有政治、经济、道德及法律方面的因素。

政治风险是指由政府、政党、社会团体和个人在内政和国际关系方面的活动发生变化，从而引起投资资本金和收益未来状况产生的不确定性。

经济因素是投资风险的主要来源，它包括由证券发行人、市场、经济政策、利率、购买力以及外汇等变动导致的风险。

道德风险是指发行证券的公司在公布的报表或资料中弄虚作假，欺骗投资者，从而造成证券投资的损失。

4..金融风险的表现形式有：价格风险；信用风险；流动性风险；操作风险和政策风险等。（答题时对每一种风险作简单概述）金融主体行为的有限理性金融主体行为的有限理性

5. 费雪的“债务——通货紧缩”理论；明斯基—金德尔伯格的金融不稳定性假说；货币主义学派的理论；不对称信息理论；银行挤提模型理论；金融主体行为的有限理性 。

（六）论述题

１.（答案要点）

系统性风险是指因外部客观环境发生变化，金融参与者自身不能控制的一些因素所引起的投资报酬的变化。

非系统性风险：与系统性风险相对应，主要是指资金借贷或经营者因自身经营管理不善或受投机因素的干扰，或因自身心理预期的失误等因素引起的金融风险，如证券市场的投机大户操纵行情而引起的金融风险。

系统性金融风险与非系统性金融风险之间的最大区别在于：前者通常会危及国家利益和主权信用，而后者一般情况下只波及参与市场活动的微观经济主体的利益关系。

２.（答案要点）

对经济全球化状况下金融安全问题的思考可以从以下方面展开（学生在回答时要充分展开，并联系实际）：

（１）经济全球化是一种必然趋势，这就为各国实施独立的经济政策带来了困难，增加了危机的可能性；

（２）各国经济金融相互影响、制约，为危机的扩大和蔓延提供了条件；

（３）经济全球化的快速发展和国际联合监管的相对落后，降低了监管的有效性，加大了危机产生的可能性。