二、简答题（每小题10分，计30分）

信用卡是不是一种新的货币形式？为什么？

答：不是。信用卡仍然是一种信用货币，它仍然具有一般信用货币的性质，是一种直接的价值符号，随着债权债务关系的产生而产生。

信用创造的实质何在？为什么？

答：在部分准备金制度和非现金结算制度下，商业银行将大部分存款用于投资和贷款，而且通过转存创造了数倍于原始存款的派生存款，这种信用创造的实质是增加了信用供给总量，是当代社会货币供给的一种有效机制。信用创造的本质，只是增加流通工具而不是创造物质财富本身。

分析单元银行制和分支行制的优劣。

答：单元制商业银行的优点有：1、可以限制银行吞并和垄断，缓和竞争的激烈程度，有利于自由竞争；2、有利于银行与地方政府协调，更好地为本地区经济服务；3、银行具有较大的独立性、灵活性；4、内部管理层次少，效率高，有利于中央商业银行进行管理。但它也有自身无法克服的困难和缺陷，主要表现在：1、不利于银行的发展，金融创新受制约；2、单一银行制与经济的外向发展、交往的复杂化、商品交换范围不断的扩大日益明显；3、单元制商业银行在资本金规模、业务多元化、风险的地区分散等方面有明显的缺陷，从而其抗风险能力较之于分支行制下的商业银行更弱。

     分支行制的优点有：1、易于吸收存款，有利于银行扩大经营规模和资本，并能取得规模经济效益，降低经营成本；2、有利于银行调剂资金，降低不盈利资产占用；3、有利于风险的资产分散和地区分散；4、有利于使用现代化设备，为客户提供更优质的服务。缺点表现在：1、易于形成银行业务的垄断；2、内部管理层次多，增加了银行管理的难度。

三、论述题（每小题15分，计30分）

1、试论中国金融业实行分业管理与参与国际金融业竞争的关系。

答：为了抑制经济过热，防止银行信贷资金通过各种渠道进入房地产等实体经济部门，开始实施金融分业政策。中国分业制度得以实施的主要原因是它的金融市场的开放度还比较低，企业面对外资的竞争威胁还不大。但是，中国加入WTO的若干年后，金融业必然与国际接轨、迎接外资的挑战。在全球金融自由化和经济一体化的浪潮中，中国的金融业不是孤立的，它要受到整个国际金融体系的影响。国外金融企业实行混业经营，其人才储备全面，服务品种齐全，资金实力雄厚，管理经验丰富，创新能力极强，这一切都是稚龄的国内金融企业所无法比拟的，对国内金融企业将造成巨大的外部压力。目前的分业制度可能使金融企业无法在较短的时间内迅速壮大起来，在入世后将受到前所未有的挑战。

论对通货紧缩的治理。

答：通货紧缩可能是由于总需求不足或供求过剩引起，它会对社会经济造成很多不良的影响，包括影响经济增长，使财富在不同的利益集团中重新分配等。通货紧缩的治理措施主要有以下几个：

宽松的货币政策。央行可以采取降低准备金和再贴现率，以及在公开市场上购入政府债券等。利率或信贷规模受控制的国家可以通过直接降低利率和扩大信贷规模的方式来进行调节。但是央行的货币政策只能起指导作用，单纯的货币政策治理通货紧缩效果往往不佳。

宽松的财政政策。宽松的财政政策包括减税和增加财政支出两种方法。减税不是一种经常性的调控手段，财政支出可以直接增加总需求，财政可以向央行借款、透资或发行国债筹集资金。另外，财政支出要警惕“挤出效应”。

在治理通货紧缩时，财政政策工具和货币政策工具应该配合使用。

结构性调整。适用于由某些行业的产品或某个层次的商品生产绝对过剩所引发的通货紧缩。对于生产过剩的部门或行业要控制其生产、减少产量，同时对于其他新兴行业或有发展前途的行业，应采取措施鼓励其发展，以增加就业机会，提高收入，增强购买力。

改变预期。政府需要通过各种宣传手段说服公众相信政府各项反通货紧缩政策的正确性和有效性，鼓励公众对未来发展趋势的信心。

完善的社会保障体系。如果消费需求不足的主要原因是中下层居民的收入过低，那么建立健全社会保障体系，适当改善国民收入的分配格局，提高中下层居民的收入水平和消费水平，有助于通货紧缩的治理。

注：请将答案写在答题纸上，答在试题上视为无效。

课程名称：综合考试 适用专业：金融学（金融方向） 考试时间：1月15日上午

银行经营管理

一、判断分析题（首先判断下面的表述是否正确，如果错误请说明理由。每小题2分，共10分）

商业银行与工商企业一样，经营目的是为获取利润。

错，商业银行经营的目的除了象普通的工商企业盈利之外还有作为特殊的信用中介，进行资金余缺的调剂的目的。

2、商业银行的信用中介职能直接影响社会货币供应量。

错，商业银行创造信用工具的职能会影响社会货币供应量，它通过自己的信用活动创造数倍于原始存款的派生存款，创造和收缩存款货币成为货币供给的有效机制。

商业银行的收益都来自存贷利差。

错，商业银行收益除了存贷差之外还有很大部分来自表外业务和中间业务。

资本是商业银行的经营者自己投入的本钱。

错，商业银行的资本金构成除了自有资金即自己投入的本钱外，还包括期限较长的债务。

票据贴现实际上是商业银行发放贷款的一种方式。

对。票据贴现形式上是票据买卖，但实际上是一种信用业务，银行通过贴现持有票据成为债权人，相当于发放贷款给票据贴现人或票据金额的支付人。

二、简答题（每小题5分，共10分）

6、怎样计算商业银行的风险资产？

答：商业银行的风险资产=无风险资产*0%+风险较小资产*10%+风险较大资产*20%+问题资产*50%+亏损资产和固定资产*100%

其中，

无风险资产：现金，存放同业，政府公债等高流动性资产

风险较小资产：长期公债，政府或储户担保贷款

风险较大资产：财务状况较差、担保不足或过去偿还不好的比银行普通风险更大的风险资产

有问题资产：超过偿还期限，债务人未及时履行还款义务的资产

亏损资产：银行投入的资金基本不能收回的资产

商业银行贷款经营应遵循的基本原则是什么？

答：商业银行以安全性、流动性、效益性为经营原则：1、安全性原则。银行业涉及公众利益，与社会的稳定、政治的安定和经济的发展都有密切的关系。2、流动性原则。流动性原则是指商业银行的资金要保持较高程度的经常流动的状态。一方面，商业银行要保证支付，另一方面商业银行不能提前收回贷款，而商业银行库存的现金是有限的。所以，为了保证商业银行的支付能力，商业银行必须保证资产的适度流动性。商业银行经营资产的流动性是安全性的基础，没有流动性，商业银行经营不可能安全。3、效益性原则。效益性不仅包括商业银行本身的经济效益，而且包括国家宏观经济和产业政策指导的金融业整体效益。商业银行以盈利为目的，效益性应该作为商业银行的重要经营原则之一。

三、论述题（10分）

试论我国国有商业银行的资本充足率。

答：资本充足是运营安全的前提，是保证银行经营安全性和稳健性的一项制度安排，它是制约商业银行资产规模扩张的界限，是衡量单个银行乃至整个银行体系稳健性的最重要指标。而在“新巴塞尔资本协议”框架下，我国商业银行的资本充足问题就显得尤为重要和突出。长期以来，我国商业银行主要依靠传统的存贷款业务获取收益。在这种主要依靠扩张规模获取盈利的经营模式下，商业银行很难有主动调整和控制资产规模的动机和能力。商业银行为了达到一定的利润目标，除了扩大资产规模之外别无选择。另一方面，国内商业银行缺乏正常的资本补充渠道，核心资本主要依靠每年经营利润增长中的未分配利润补充，数量上十分有限，又没有补充附属资本的合法债务工具，商业银行的资产规模增长幅度一般都远大于其资本增长的幅度。同时，中国新兴商业银行由于其筹集资本方式更加市场化，补充资本比国有商业银行更容易，因而其资本充足率明显比国有商业银行高。

我国商业银行的资本充足问题就显得尤为重要和突出。通过综合改革提高资本充足率，完善风险管理制度，强化金融监管，推动信息披露的规范化，这些已成为我国商业银行适应新资本协议要求，提高风险管理水平的现实要求。

金融市场

一 简答题（每小题5分，共10分）

开放型基金和封闭型基金有什么区别？

封闭式基金：1、发售给公众的分额是固定的，公开发行以后不可以在到期日前赎回；2、期限是固定的；3、只能在二级市场上买卖；4、价格随市场供求状况而变动；5、从长期绩效来看，优于开放式基金。

开放式基金：1分额是不固定的；它可以在任何时候在柜台买入或赎回，2、没有期限限制；3、不能在二级市场上交易；4、它的价格是以其持有的证券组合的净资产价直来计算的；5、通常要将募集资金的一部分以现金形式存在，以备投资者随时要求赎回发行的基金券，此外在基金投资组合中还有可以随时变现的金融产品，以应付大规模的赎回。

投资者的无差异曲线有何特点？

答：对于一个特定的投资者来说，任何一个证券组合都将落在他的某一条无差异曲线上，一个组合不可能同时落在两条无差异曲线上，即任意两条无差异曲线不相交。位置越高的无差异曲线代表越高的满意程度，或者说代表越佳的证券组合。无差异曲线反映了投资者的个人偏好。

二 论述题（20分）

试比较分析证券发行的注册制与核准制。

答：证券发行的审核制度可分为注册制和核准制，前者体现“公开原则”，后者则体现“实质管理原则”。注册制是指发行人在发行证券之前，必须按照法律向主管机关申请注册的制度。它是一种法律制度，所表现出来的价值观念反映了市场经济的规范性和效率性，它降低了审核工作量，免除了烦琐的授权程序。

核准制是指证券发行人在发行证券之前，必须提出申请并提交法律规定的文件资料。它体现着实质管理原则，即证券的发行不仅以发行者真实状况充分公开为条件，而且还必须符合若干适合于发行证券的实质性条件。核准制以发行者的信息资料的完全、准确、公开为其构成条件，可以稳定证券市场秩序，维护投资者利益。

他们的区别主要在于1、注册制比较宽松，批准与否取决于发行申请材料的真实性，核准制比较严格，取决于政府的判断。2、注册制体现公开原则，核准制体现实质管理 原则。

注：请将答案写在答题纸上，答在试题上视为无效。

 

 西南财经大学2002年研究生考试 金融学试题

考试科目：货币金融学 适用专业：金融学 考试时间：2002年1月28日上午

注：请将答案写在答题纸上，写在试题上无效。

一、判断分析题，判断下列说法是否正确，并说明理由。（每题8分，共48分）

被当作交换媒介的商品不一定是货币。

对，被当作交换媒介的商品被称做一般等价物，而最初它是不固定的。随着商品交换的发展，被分离出来固定的充当一般等价物的商品才是货币。

基础货币量等于原始存款量。

错，基础货币量等于商业银行在中央银行的存款准备金与流通于银行体系以外的通货之和。

3、如果银行用现金贷款，则无法创造派生存款。

错，银行创造派生存款的条件是部分准备金制度加非现金结算，所以银行即使用现金贷款，只要银行间的存款结算是非现金形式的，它就可以创造派生存款

回购协议实质上是资金余缺双方的证券买卖交易。

错，回购协议是卖方将证券等金融产品暂时出售给买方，并商定于规定期限由卖方按约定价格从买方重新赎回上述证券的交易，实质上是一种有担保品的短期资金融通。

证券投资基金有稳定证券市场的责任。

对。投资基金的理性行为有利于证券市场的稳定，它的长远投资战略也有利于证券市场的稳定，发展投资基金有利于改善投资者结构、防范操纵，所以这个说法是正确的。